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第二百五十四章 一千亿!

作品:传奇1997|作者:狂花非叶|分类:都市|更新:2020-06-29 23:38:58|下载:传奇1997TXT下载
  2004年12月1日,

  备受瞩目的百度上市路演来到美国。

  首次路演的地点,在纽约华尔道夫酒店。

  当天的早餐会就有94位基金经理参加,等到中午的午餐会,则增加到了240位!

  之前预定的酒店18层星光会议厅的座位都不够了……

  隋波在午餐会上演讲的时候,还不断有基金经理陆续赶来。

  甚至很多都是没有被承销商作为重点客户邀请的基金和机构,可见百度上市的影响力之广。

  到最后,参加这次隋波出席午餐会的投资人,竟然超过了400多人!

  因为没有座位了,一些管理着数十亿美元的基金经理只能靠墙而坐。

  饿着肚子听隋波演讲……

  就连承销商的主要负责人,高盛全球投行部门负责人,DavidSolomon见到这个盛况,都不禁感叹:

  “Bowen,就连之前全球最大规模的IPO,中国人寿上市路演的时候,也没有吸引这么多基金经理。

  我相信百度这次的新股发行一定会热销!”

  隋波则笑问:“David,你现在还觉得,45美元的定价高吗?”

  大卫对这个问题,只能是嘿嘿笑笑,无言以对。

  对隋波这种精通资本运作和上市操作的企业家,又是全球知名的富豪。

  高盛已经合作过三次了。

  知道这位“大佬”的确不太好“蒙”啊……

  以“高盛帝国”在华尔街、美国资本市场中,根深蒂固的恐怖影响力,怎么可能预测不到百度上市会热销?

  定价,不过是上市公司和承销商之间的利益博弈而已。

  哪一方更强势,哪一方就具备话语权。

  隋波当然不是“初出茅庐”的小子。

  而且他提出的45美元的价格,恰好也在高盛内部预测的开盘价下限。

  高盛预测的开盘价是50美元左右,以当前“中国”、“搜索”这两个概念在美国资本市场的热度,百度上市当天的涨幅,至少在100%以上!

  100美元左右,就是高盛内部预测的最终收盘价。

  如果按照之前的24-27美元,就算路演的时候认购火热,最后定价上涨到30多美元,也能赚3倍多!

  高盛作为主承销商,是拥有绿鞋期权的……

  而定价45美元的话,高盛就只能赚1倍多了!

  不过隋波态度无比坚决。

  最后高盛等承销商还是让步了。

  毕竟现在生意难做啊,像百度上市这种规模的IPO,能赚1倍利润,再加上承销费用也不少了……

  …………

  尽管信心十足,但是隋波对百度上市45美元的发行定价,还是略显保守了……

  他还是忽略了Google上市后带来的巨大示范效应;

  也忽略了百度搜索本身,已经在美国市场占有了一定的市场份额。

  换言之,美国人非常了解百度!

  这和前世老李的“百度”上市的时候,情况还是有很大不同的……

  就在美国路演的第一站之后,

  隋波和百度路演团队们惊讶的发现,纽约路演第一天之后,百度的计划募集额度,8.5亿美元,就已经获得足额认购!

  什么意思?

  路演其实就是预售,也就是预期计划还要在美国路演一周的订单,1天就都卖!完!了!

  就算隋波早已预料到百度此次上市,资本市场反应火热。

  但这样的认购热情,也太火爆了吧……

  到纽约站为止,

  全球已经有共计近800个机构账户参与认购,认购金额超过200亿美元,超额认购23.5倍!

  而后面,还有美国十几个城市的路演行程,没有开始呢……

  对于百度而言,现在的问题已经不是募集资金了,

  而是,怎样分配新股的配售额度?!

  对此,在王川带队的路演团队,开始奔波于东西海岸之际,

  隋波和张奕则留在纽约,

  和高盛、瑞信、德银三家承销商紧急开会,讨论该怎么配售的问题。

  高盛这些投行,运作过无数次大大小小的IPO案例,还是有着比较丰富的经验。

  牵头行高盛的负责人大卫就建议,从三面方面来进行考量:

  首先,下单的资金规模和买入股票的多少;

  其次,和投行的关系如何,是否经常在平台交易;

  另外,通过以往的交易记录,看是否长线投资为主。

  像有的机构是在上市之后就直接卖出做短线炒作,这样的机构肯定不会分到比较多的数量。

  按照这种划分标准,

  预计前25大机构客户分配到的股份占配售股份的50%,而总计前100大机构客户分配到的股份占83%,剩余大约260个机构账户瓜分剩余17%的发售股份。

  除此之外的其他近两百家机构,则不会获得份额。

  隋波对这样划分没什么异议。

  这次百度发行的公众股才15%……

  就算几家大的机构拿的多一些,他也不怕,不会影响到百度的控制权问题。

  配售额度分配的问题解决了,另一个问题也非常重要。

  那就是,既然投资者的需求如此强烈,超额认购的比例这么高……

  百度是否需要上调发行价?

  对此,高盛等承销商反应很激烈,都认为,45美元已经是非常高的价格了。

  如果再上调,可能会出现上市后,股价跌破发行价的情况……

  大卫更是情绪激动的说:

  “定价太高是贪婪,太低是愚蠢!

  我们的定价不能太贪心,要为投资者预留水位!”。

  张奕和他们据理力争,

  认为投资者的反馈和认购额度的火爆,已经证明了百度受资本市场认可的程度。

  适当的上调发行价是非常合理的。

  最后隋波琢磨了一下,

  才道:“等到路演结束,我们再来讨论这个问题吧。”

  隋波知道,美国才是资本市场的大头!

  等路演全部完成之后,统计出最终的认购数字,估计会是一个非常惊人的数字。

  到时候再核算最终的定价,也让承销商们无话可说……

  12月10日,

  百度路演团队返回纽约,为IPO敲钟开盘做准备。

  正式的上市时间已经确定为12月12日。

  当天晚间,百度团队再次和承销商开会,最终确定发行价。

  正如隋波所料,美国才是大头,现在的认购额已经超过了600亿美元,超额认购70倍!

  这种情况下,就连高盛也说不出什么了。

  这样的超额认购额度,不上调发行价,真的说不过去啊……

  最终,经过协商,百度IPO最终定价确定为每股52美元,按照这个发行价,这次上市,百度能够募集到9.8亿美元。

  基本达到了隋波的目标。

  有了这笔钱,百度接下来就可以投入巨资,进行收购和技术研发的布局了……

  …………

  纽约时间2004年12月12日。

  百度在美国纳斯达克正式挂牌上市。

  在这一天,时代广场上的大屏幕24小时不间断地打出“欢迎百度”的字样。

  易趣系所有合伙人、众多邀请的国内嘉宾、隋波在硅谷的一些关系密切的合作伙伴……,全部在今天赶到纽约,参加百度的上市仪式。

  隋波依然穿着当初易趣上市时,左清泉为他买的那件深蓝色西服。

  在众人的簇拥陪同下,

  来到了位于曼哈顿43街的纳斯达克交易大楼。

  昨夜纳斯达克交易所已经连夜换装了百度的蓝白色系的标识,楼前不仅挂起了百度的展示幕布,还配上了中美国旗以及百度的“熊爪”标志旗。

  同时,在交易所敲钟台上的液晶大屏幕,也已经换上百度公司“熊爪”标志的画面;

  交易大厅内外的宣传屏幕,播放着百度的宣传片广告;

  大厅内的交易台,也都贴上蓝白色系的百度图案……

  数百名记者在交易所外,看到隋波一行人的出现,顿时激动的大叫,不断的有闪光灯亮起。

  全球最大的财经电视台CNBC为了采访隋波,将广告延后……

  一切都显得无比的疯狂而热烈!

  隋波对这时陪伴在他身边的红颜知己,穿着鲜艳的红色小礼裙的左清泉笑道:

  “好像忽然回到了5年前,咱们易趣上市的那天似的。”

  小左一脸绚烂的笑容:“你比那时候更帅了!”

  隋波哈哈大笑,迈步走入交易大厅……

  ………………

  新浪科技讯:

  12月12日凌晨消息,百度昨晚23:10在美国纳斯达克交易所正式挂牌上市,股票交易代码为“BIDU”,发行价为每股美国存托股52美元。

  百度的IPO首秀达到了令人吃惊的高度!

  百度昨晚开盘价报66.2美元,较发行价上涨27.30%,开盘后直线拉升,中盘最高达到163.46美元。截至收盘,百度股价暴涨78.89美元,报145.09美元,涨幅达119.17%,总市值高达182.81亿美元。

  这意味着百度成为中国最大的互联网上市公司,市值超过目前已上市的隋波旗下另一家上市公司易趣,并超过了其他已上市中概股互联网公司之和。

  …………

  说实话,隋波对于百度最终能达到这个价格,还是挺惊讶的。

  毕竟相比前世的老李,

  隋波通过不断的投资和融资,百度现在的总股本还是挺多的,1.26亿股。

  这个股本数,按照Google现在360亿美元的市值,他觉得百度能有个8、90美元的股价,市值在100亿美元左右,应该是比较靠谱的。

  毕竟现在从营收和利润来看,百度差不多是Google的十分之一。

  就算加上中国概念,增幅个50%左右也差不多了。

  没想到,百度的市值,直接冲到了Google一半的市值!

  还真是有点小惊喜呢……

  百度上市的火爆,也让美国媒体非常兴奋:

  “Baidu就像一把巨大的火钻,冲击着IPO市场”,美国市场观察报的文章如此报道。

  “百度首次公开招股可能会成为今年的最佳股市交易之一。”美联社在其报道中评价说。

  而对于国内媒体而言,

  最令所有人兴奋的,无疑是这次披露出的百度股权架构。

  每个人都在计算,隋波的身家又增加了多少……

  根据百度IPO后的持股结构,

  百度的前三大股东分别为:

  隋波全资持有的星河控股,持股比例39.015%;

  百度中国持股比例12.62%;

  BaiduELD持股比例11.475%……

  后面紧跟着的,就是易趣系的其他各公司:易趣、易迅等公司的持股都在5%以上。

  而像其他大名鼎鼎的机构股东:

  红杉、KPCB、老虎基金、软银、淡马锡等等,居然持股都没有超过5%……

  这个股权结构就有点吓人了!

  要知道,一直以来,

  中国的互联网公司,基本上就是在外国资本的不断融资下成长起来的。

  就好像现在的必应,德丰杰占股就超过30%;

  阿里巴巴,软银的占股也超过30%,

  其他像什么卓越、趣拍、3721等比较出名的公司,更是都已经被国外巨头收购了……

  也只有隋波这个“妖孽”,

  生生靠着易趣上市后,套现的资金。

  自己一手抚养大了易迅和百度两个庞然大物!

  这么一算,隋波的身家短短1个月的时间,又翻了一番!

  从72亿美元,暴涨到144.8亿美元……

  按照人民币计算的话……,1198.8亿!

  一千亿!!!

  很多人看到这数字,不知道为什么,有点想“嘘嘘”的感觉……